Mis on investeerimispanganduse osakond (IBD)?
Investeerimispanganduse osakond (IBD) on investeerimispanga konkreetne osakond, mis osutab ettevõtete finants- ja nõustamisteenuseid. Ta vastutab nii aktsionäride kapitali suurendamise, võla- ja hübriidturgude kui ka ühinemiste ja ülevõtmiste ning erinevat tüüpi nõustamisvolituste eest.
Selgitus
IBD annab nõu tehingute kohta ja aitab korraldada tehingute rahastamist ning ühinemiste ja ülevõtmiste teostamist. See koosneb järgmist tüüpi tehingutest:
- Ühinemised ja omandamised (M&A) - nõustamisteenuste pakkumine ettevõtte ühinemise, müügi või ostu osas. Teenused hõlmavad ettevõtte või divisjoni üksikasjaliku hindamise koostamist, mis aitab otsustada, kas klient peaks tehinguga edasi tegelema, sealhulgas hinnakujundus, millega tehing soodustab sulgemist. Lisaks kõigele nendele annab investeerimispanganduse üksuste ühinemis- ja ühinemisosakond ka teadmisi üldise ühinemis- ja ülevõtmislepinguga seotud erinevate finantstehingute struktureerimiseks ning üldise strateegia tõhusaks rakendamiseks.
- Finantsvõimendatud - raha laenamine ettevõtetele, et aidata kaasa omandamiste finantseerimisele.
- Omakapitali turg - nõustamine aktsiatest ja aktsiatest saadud toodete, näiteks aktsiate, optsioonide, futuuride jms osas.
- Võlakapitaliturud - pakkudes väärtuslikku nõu võla suurendamiseks ja struktureerimiseks omandamiste finantseerimiseks.
- Ümberkorraldamine - ettevõtte üldstruktuuride täiustamine, et muuta see pikas perspektiivis kasumlikumaks.
Investeerimispanganduse divisjoni rühmad
- IBD-d saab edasi jagada erinevatesse rühmadesse, mille seas on kõige levinumad: tehnoloogia meedia ja telekommunikatsioon (TMT), finantsasutuste rühmad (FIG), energeetika, kaevandamine, tervishoid, tööstus ja kinnisvara.
- Ta teostab selle sektori ettevõtete jaoks igasuguseid erinevaid tehinguid. Näiteks töötab selle divisjoni FIG-meeskond klientidega võlgade hankimiseks, IPO-de soetamiseks, omandamiseks jne, kuid töötab ainult selle konkreetse sektori klientidega.
- Igal päeval hõlmab investeerimispanganduse osakonna töö ettevõtte nõustamist piiriülese ühinemise osas, tütarettevõtte esmase avaliku pakkumise struktureerimist, käibel oleva võlakirja refinantseerimist ja palju muud.
- Mõni investeerimispank on tuntud oma heade sektorite poolest, näiteks Goldman Sachs TMT (tehnoloogia meedia ja telekommunikatsioon), Morgan Stanley ühinemised ja omandamised (ühinemised ja omandamised) ning Bank of America LevFin.
Investeerimispanganduse kliendid
Investeerimispankur tegutseb nõustajana paljudele klientidele kapitali kaasamise ning ühinemis- ja ülevõtmisvajaduste osas. Nende klientuur sisaldab:
- Valitsused - see jaoskond teeb valitsustega koostööd raha hankimiseks, väärtpaberitega kauplemiseks ning kroonikorporatsioonide ostmiseks ja müümiseks.
- Korporatsioonid - Investeerimispankurid teevad koostööd era- ja riiklike ettevõtetega, mida nimetatakse korporatsioonideks, et aidata neil pakkuda esmaseid avalikke pakkumisi (IPO), hankida täiendavat kapitali ettevõtluse kasvuks, omandada ettevõtteid, pakkuda uuringuid ja üldist ettevõtte finantsnõuandeid jne.
- Asutused - IBD teeb tihedat koostööd institutsionaalsete investoritega, kes haldavad teiste inimeste raha (tuntud kui institutsioonid), et aidata neil väärtpaberitega kaubelda ja teha üksikasjalikke finantsuuringuid.
Investeerimispanganduse osakond - vajalikud oskused
Investeerimispankurid, kes töötavad IBD-s, nõuavad uurimisaruannete koostamiseks, klientide nõustamiseks ja tehingute lõpuleviimiseks palju finantsmudelleerimist, hindamist ja suurepäraseid oskusi. Peamised nõutavad oskused on nimetatud järgmiselt:
- Äri hindamine
- Finantsmudelid
- Juturaamatud ja esitlused
- Tehingu dokumendid
- Suhete juhtimine
- Läbirääkimisoskused
- Müük ja äriarendus.
Ametinimetused
IBD-s on kindel töökoha hierarhia. Kõige tavalisemad ametinimetused alates juuniorist kuni kõrgema ametikohani on järgmised:
- Analüütik - analüütik keskendub eranditult finantsmudeleerimisele, ettevõtete hindamistööle ja tugiraamatute toele.
- Kaaslane - sidusettevõtte ülesanne on juhtida analüütikut, teha finantsmudeleid ja koostada ka töövihikuid.
- Asepresident - asepresidendi ülesanne on juhtida kaastöötajaid, kujundada pigi raamatuid ja käia kliendikohtumistel.
- Direktor - direktor juhib meeskonda, kohtub klientidega ja struktureerib tehinguid.
- Tegevdirektor - ta on keskendunud ainult divisjoni uute klientide ja ettevõtete hankimisele.
Järeldus
Investeerimispanganduse osakond (IBD) toimib sillana suurettevõtete ja investorite vahel, kus neil on oluline roll ettevõtete ja valitsuste nõustamisel finantsprobleemidest ülesaamiseks ja rahaliste vahendite hankimiseks, olgu see siis aktsiatest, võlakirjaemissioonidest või tuletisinstrumentidest. .
