Aktsiauuringute ja investeerimispanganduse erinevused
Omakapitali uuringut saab määratleda mehhanismina, mille kaudu analüüsitakse organisatsiooni rahalist heaolu, st varasid ja kohustusi, mis aitab veelgi meelitada finantsaruannete lugejaid tegema üksusesse investeerimist puudutavaid otsuseid, samas kui investeerimispangandust saab määratleda pangandusena funktsioon, mis pakub finantsteenuseid üksikisikutele ja ettevõtetele ning võimaldab neil ka kapitali kaasata.
Omakapitali uuringuid viib läbi personal, kellele on usaldatud uuringuaruannete ja hindamismudelite koostamine, mis on aluseks klientide otsuste langetamisel. Aktsiauuringute analüütik on lihtsate sõnadega inimene, kes uurib finantsturu ja selle käimasoleva ettevõtluskeskkonna käitumismustreid ning koostab oma leidude põhjal omakapitali uuringute aruandeid, mis aitavad tema kliente ja finantsaruannete lugejaid. finantsaruannetes teha teadlikke ja asjakohaseid otsuseid, mis aitavad neil soovitud tulemusi saavutada. Omakapitali uurimisanalüütiku töö ei ole nii glamuurne kui investeerimispanganduse analüütiku töö. Aktsiauuringute analüütik töötab omakapitali uurimisettevõttes ja tema peamine ülesanne on koostada oma klientidele hindamismudeleid ja aktsiauuringute aruandeid.
Investeerimispanganduse funktsiooni täidab investeerimispankur, kes tegutseb vahendajana sidusrühmade ja finantseerimist otsivate ettevõtete vahel. Investeerimispanganduse analüütiku ülesandeks on saadaolevate finantstehingute kohta põhjalik uurimistöö, tehes seda edasimüüjatega kooskõlastatult ja pärast seda sama lõpule viia. Seetõttu peetakse investeerimispanganduse analüütikut kriitilise otsustajana finantseerimistööstuses. Investeerimispankur on üksikisik, kes aitab ettevõtetel finantseerida (võlg / omakapital) esmaturul väärtpaberite emiteerimise / müügi kaudu.
Kontseptuaalsed erinevused
Kui olete rahanduse valdkonnas uus ja mõtlete, mida valida nende kahe seast, on üks ettekujutus, mis tuleb hävitada. Aktsiauuringuid peetakse sageli vähem tasustatud, glamuurseks tööks. Kuid tegelikus mõttes on asjad viimasel ajal muutunud. Inimesed tegelevad rohkem omakapitali uuringute ja tunnustamisega ning palk ei ole nii halb, kui seda tajutakse. Analüüsime kriitiliselt, mis töötab ja mis mitte. Kuid enne seda vaatame nende kahe finantsvaldkonna kontseptuaalsed erinevused.
Investeerimispankuri rollid
- Investeerimispankurid on valdkonna peamised otsustajad.
- Nende ülesandeks on teha ulatuslikke uuringuid erinevate finantstehingute kohta, kooskõlastada tehingute tegijatega ja teostada suuri finantstehinguid.
- Nende töö on tegelikus mõttes vahendaja investorite ja finantseerimist vajavate ettevõtete vahel.
- Nad töötavad esmase avaliku pakkumise (IPO), ühinemiste ja omandamiste (M&A) ning ümberkorralduste kallal. Mõnes mõttes annavad nad ettevõtetele ja investoritele tohutut lisaväärtust ja teenivad selle tulemusel kenasti.
Omakapitali uurija roll
- Aktsiauuringute analüütikud on tõelised finantskangelased, kes loovad hindamismudeleid, uuringuaruandeid, mille põhjal tehakse olulisi otsuseid.
- Nad on finantsmudelite, finantsaruannete analüüsi, ettevõtete hindamise, majanduse ja valuuta toimimise eksperdid ning nad keskenduvad väikesele aktsiagrupile ja annavad meeskonnaliikmetele pidevalt teavet kõigi andmete kohta, mis tunduvad otsustamisel otsustava tähtsusega.
- Paljud aktsiauuringute analüütikud püüavad minna tööstuse ostupoolele.
- Kuna see näib kõigist omakapitali analüüsidest kõige tulusam ja konkurentsivõimelisem ning pakub tulusat hüvitist ja soovitud rambivalgust.
Eeldused
Kui soovite jätkata mõnda neist kahest kõige hüpoteegsemast finantsvaldkonnast, on mõned eeltingimused. Vaatame neid -
- Üldiselt ei aita pelk lõpetamine teil karjääri omandada omakapitali uurimises ega investeerimispanganduses. Aga jah, see on miinimumnõue.
- Kui olete hiilgav matemaatikas, kommunikatsioonis, rahanduses, raamatupidamises ja majanduses, võite saada tööd. Sellegipoolest peate mõtlema, kas teie domeenis kõrgemale tasemele jõudmiseks on vaja täiendavat kvalifikatsiooni.
Aktsiauuringute ja investeerimispanganduse infograafika
Peamised erinevused
- Investeerimispanganduse funktsiooni täidab investeerimispankur, omakapitali uuringuid aga omakapitali uuringute analüütik.
- Investeerimispangandus pakub finantsteenuseid ettevõtetele, kes soovivad kapitali kaasata, samal ajal kui omakapitali uuringutes analüüsitakse (majandus) üksuse varasid ja kohustusi, mis meelitab finantsaruannete kasutajaid samasse investeerima.
- Investeerimispanganduse analüütik on kohustatud vastutama nii võistlusraamatute kui ka infomemoriumide koostamise eest. Omakapitali uurimisanalüütik vastutab nii hindamismudelite kui ka omakapitali uuringute aruannete koostamise eest.
- Investeerimispanganduse analüütik töötab põhimõtteliselt kasutajaliideses. Aktsiauuringute analüütik töötab enamasti tagaosas.
- Investeerimispanganduse analüütik saab suurt palka võrreldes omakapitali uuringute analüütiku palgaga.
- Investeerimispankur peab arendama nõutavaid finantsoskusi, vaimse matemaatika oskusi, nii suulist kui ka kirjalikku suhtlemisoskust, samas kui omakapitali uurimise analüütik peab arendama analüütilist mõtteviisi, fantastilisi uurimisoskusi, verbaalset ja kirjalikku suhtlemisoskust ning peab isegi suutma asjakohaseid otsuseid.
- Investeerimispanganduse analüütiku töö on väsitavam, kuna temalt oodatakse ja tal tuleb anda rohkem aega kui omakapitali uuringute analüütiku ametikohal. Ideaaljuhul peab omakapitali uuringute analüütik pühendama 60 tundi nädalas, samas kui investeerimispanga analüütiku töö eeldaks, et ta pühendaks rohkem kui 60 tundi nädalas.
- Analüütik, ebavõrdsuse uurimine, hakkab tööle avalikult kättesaadava teabega ja vastavalt sellele valmistab soovitused välja sama. Investeerimispankur saab tegeleda teabega, mis pole oma olemuselt avalik.
Aktsiauuringud vs investeerimispanganduse haridus ja oskuste komplektid
Aktsiate uurimise analüütik
Aktsiauuringute analüütiku puhul on õige kurss CFA.
CFA on MBA-ga võrreldes väga taskukohane kursus (vaadake CFA vs MBA). Kuid seda on väga raske täita. CFA-l on kolm taset, mille peate sertifikaadi saamiseks täitma. Kuna omakapitali uuringute analüütik peab tegema kõik arvutused ja koostama kõik uuringuaruanded, on ülitähtis, et need oleksid julgeolekuanalüüsis head. Ja CFA on turvanalüüsi kuldkursus. Nii et see on antud. Kui soovite teha karjääri omakapitali uurimises, peate tegema CFA-d.
Aktsiauuringute analüütikute jaoks on uurimis- ja analüüsioskus ülioluline. Kõik suured finantstehingud tehakse nende arvutamise ja analüüsi põhjal.
Seega on nende kahe konkreetse oskuse puudumisel omakapitali uuringute analüütikul oma karjääris keeruline edukas olla.
Kui soovite Equity Researchi professionaalselt õppida, võiksite vaadata 40+ videotundi Equity Research Course'i.
Investeerimispankur
Nagu juba mainitud, seisneb investeerimispanganduse karjäär pigem suurtehingute lõpetamises kui sülearvuti ees istumises ja idufirma uusimate hindamismudelite analüüsimises. Pelgalt lõpetamine ei pitseeri investeerimispanganduse spetsialistide tehingut. Investeerimispankuriks vajate rohkem.
CFA on hea võimalus, kui arvestada teadmiste ja vajalike oskuste omandamist, kuid MBA näib olevat parem valik, kuna MBA pakub uskumatut võimalust võrgu loomiseks, mida CFA ei paku. Kui näete õppekava, on MBA rohkem suunatud ettevõtlusele ja vähem investeeringutele. Kuna investeerimispankuril on vähem pistmist uurimistööga ja rohkem tehingute sõlmimisega, on ülitähtis, et nad teaksid, kuidas äri töötab, koos uskumatute teadmistega finantsvaldkonnas.
Kolm kõige olulisemat oskust, mis investeerimispankuril peavad olema, on võime luua suurepäraseid kliendisuhteid, suutlikkus hallata suuri tehinguid ja lõpuks olla võimeline maksimaalse eduga läbirääkimisi pidama.
Tööhõive väljavaade
On palju inimesi, kes on ennustanud, et aktsiauuringute analüütikute positsioonid meie edasiliikumisel vähenevad, kuid see pole päris tõsi. Kuid selleks, et aktsiauuringute analüütikud saaksid hästi töötada, peavad nad sõltuma omakapitali turgude pankuritest, kelle tegevus on palju kasumlikum. Kuid kuna aktsiauuringute analüütikud on vahendid, mille kaudu kõiki finantstehinguid tehakse, jäävad nad turule, kuni ettevõtted on olemas. Aktsiauuringute analüütikud keskenduvad konkreetsetele turusegmentidele, väärtustavad ettevõtteid perioodiliselt ja kirjutavad aruandeid. Kõik Fortune 500 ettevõtted palkavad aktsiauuringute analüütikuid.
Nagu turuliidrid ütlevad, et investeerimispangandus ja võimalus on kasvanud.
Tööstatistika büroo (BLS) andmetel oleks finantstööstuse kasv aastatel 2012-2022 umbes 11%.See tähendab, et ka investeerimispanganduse töökohti on mõistlikult palju.
Wall Street on aastaid palganud investeerimispanganduse spetsialiste. Ja kõik 500 õnnelikku ettevõtet valivad üliõpilased MBA tippkoolidest, et pakkuda tulusaid karjäärivõimalusi investeerimispanganduses.
Kui soovite jätkata aktsiauuringute analüütikute profiili, ärge arvake, et see on võimalus, mis jääb siis, kui inimesed ei saa investeerimispanganduse profiili. Investeerimispangandus ei ole mõeldud kõigile ja sellega ei peaks kõik tegelema. Kui teil on loomulik kalduvus kriitilisele mõtlemisele, analüüsivõimele ja teile meeldib süveneda, on aktsiauuringute analüütikute profiil teie jaoks õige valik. Kui teil on oskusi sõlmida tehinguid, suhelda klientidega ja luua kliendiportfelli ning teile meeldib palju võrku ühendada, on investeerimispanganduse profiil teie jaoks õige valik.
Investeerimispanganduse ja omakapitali uuringute võrdlustabel
| Võrdlusalus | Investeerimispangandus | Omakapitali uurimine | ||
| Analüütiku ametirollid ja vastutus | Investeerimispanganduse analüütiku ametirollid on
| Omakapitali uurimisanalüütiku ametirollid on
|
||
| Palk | Investeerimispankur saab suuremat palka kui omakapitali uurija. | Aktsiauuringute analüütik saab madalamat palka kui investeerimispankur. | ||
| Töö tüüp | Esiosa põhimõtteliselt. | Põhiliselt back-end. | ||
| Töötas aadressil | Investeerimispankur töötab investeerimispankuris. | Aktsiauurija töötab omakapitali uurimisettevõttes. | ||
| Rambivalgus | Investeerimispankuri töö on glamuursem ja viib töötajad kogu aeg rambivalgusesse. | Aktsiauuringute analüütiku töö on vähem glamuurne. | ||
| Elustiil | Investeerimispanganduse analüütiku töö on väga väsitav, kuna nõudlus on sama, mis on ebakorrapärane. See töö nõuab, et inimene töötaks pikema ajagraafikuga. Investeerimispankuri tööviis on täiesti tasakaalus ja seetõttu peavad seda karjääri tegema ainult kirglikud finantsprofessionaalid, kes on selle tööga kirglikud ja on valmis järele andma sama isiku ootustele ja nõuetele. | Omakapitali uurija analüütiku töö pole investeerimispankuri omaga võrreldes nii väsitav. Aktsiakapitali uurija peaks töötama nädalas maksimaalselt 60 tundi. |
Palk
On näha, et aktsiauuringute analüütikud saavad vähem palka kui investeerimispanganduse spetsialistid. Kuid see ei tähenda, et aktsiauuringute analüütikud saaksid turustandarditest vähem palka.
- Glassdoori 2014. aastal tehtud uuringute kohaselt on näha, et aktsiauuringute analüütikud teenivad aastas umbes 95 690 USA dollarit.
- Nagu iga Wall Street Journal , omakapitali analüütikud teenida midagi vahel US $ 72.200 kuni $ 148.800.
- Teisest küljest on investeerimispankurid tõelised rahategijad. Praktikantidena teenivad nad 70 000–80 000 dollarit.
- Kui nad liituvad, muutub nende palk 115 000–130 000 dollariks, lisatasudeks on umbes 30 000 dollarit.
- Kui neil on kogemusi (võib-olla umbes 3 aastat), teenivad nad 175 000–200 000 dollarit.
Kuid karjääri otsustamine ei tohiks põhineda ainult hüvitisel. On ka teisi külgi - isiklik eelistus, töö ja eraelu tasakaal ning ametialased püüdlused.
Karjääri plussid ja miinused
Mõlemal karjääril on oma plussid ja miinused. Vaatame neid kõiki ükshaaval -
Aktsiauuringute analüütik:
Plussid:
- Aktsiauuringute analüütikud on kõigi turvaanalüüsi ettevõtete selgroog. Ilma aktsiakapitali analüütikute asjatundmatuseta ei saa ettevõtted aidata oma klientidel teha konkreetseid turupiirkondi suuri otsuseid.
- Aktsiauuringute analüütikud saavad oma oskuste komplektidega iseseisvalt töötada. Nad võivad töötada otse vabakutseliste klientide heaks või juhtida oma ettevõtteid.
- Kliendid maksavad miljoneid dollareid, et saada finantseerimiseks oma ettevõtte hinnang. Aktsiauuringute analüütikutel on siin otsene roll.
- Aktsiauuringute analüütikud töötavad 12 tundi päevas või 60 tundi nädalas, mis näib olevat rahanduse valdkonnas tavaline stsenaarium. See on eelis, kui võrrelda töötunde investeerimispankurite poolt nädalas määratud tundidega.
Miinused:
- Aktsiauuringute analüütikud peavad asjade liikuma saamiseks sageli sõltuma aktsiakapitaliturgude pankuritest. Seega öeldakse, et ERA võib teenida oma leiba, kuid mooside ja või jaoks peavad nad sõltuma teistest.
- Omakapitali uurimisanalüütikute hüvitis ei ole nii tulus kui investeerimispankurite jaoks.
- Lõpuks peavad aktsiauuringute analüütikud töötama pimedas ja saama investeerimispanganduse spetsialistidega võrreldes vähe või üldse mitte rambivalgust.
Investeerimispanganduse professionaal
Plussid:
- Nõudlus investeerimispanganduse spetsialistide järele kasvab alati. Investorid ja ettevõtted armastavad neid tehingute sõlmimisel ja aitavad mõlemal poolel üksteisega suhelda.
- Neid hüvitatakse erakordselt hästi. Nad on turul enim makstud töötajad (isegi kui võrrelda teiste valdkondadega, näiteks arvutitehnika ja keemiatehnika).
- Investeerimispanganduse spetsialistid naudivad glamuuri, suurepärast elustiili ja uskumatut mainet.
- Investeerimispanganduse spetsialistid on üks maailma kõige nõutumaid elukutseid. Paljud noored üliõpilased vaatavad seda eriala kui kalasilma.
Miinused:
- Investeerimispanganduse valdkonna peamine küsimus on tööaeg. Enamik investeerimispankuritest töötab nädalas 75–100 tundi, mis on inimese jaoks liiga palju. Seega, isegi kui nad teenivad palju, ei saa nad aega teenitud asjade nautimiseks.
- Paljud üliõpilased valivad investeerimispanganduse eriala, vaadates selle glamuuri ja ei suuda lõpuks oma jälge jätta. See elukutse vajab rahanduse valdkonnas autoriteedi tasemel teadmisi, mida õpilastel on sageli raske omandada.
- Investeerimispangandus ei seisne ainult teadmises, vaid suuremate, vahel ka tohutute tehingute teostamises. Jah, hukkamise eest on tohutu boonus; kuid sageli lasub vastutus ka investeerimispankuritel, kui nad ühendavad ettevõtteid investoritega.
Töö ja eraelu tasakaal
Võite ette kujutada, et peaks olema töö ja eraelu tasakaal. Jah, töö on hädavajalik. Kuid ka töö tegija on ülioluline.
- Kui olete omakapitali uuringute analüütik, olete mõistusega ja ei anna tööle järele. Teil on parem elu ja selge pea. Te töötate 60 tundi nädalas, saate keskmisest kõrgemat hüvitist ja säilitate tervisliku eluviisi.
- Teisalt ei näe investeerimispankur oma kella. Ta näeb kliente. See on hea asi, mida teha. Isegi tema teenib palju rohkem kui keegi teine selles valdkonnas. Kuid nagu kõigil, peavad ka kõik puhkama. Ilma puhkuse ja korraliku tasakaaluta oleks töötamine lihtsalt kohustus.
Kui te ei maga viimased seitse päeva, ei saa te ka korralikult toimida, rääkimata klientide jaoks mõeldud mõtlemiskunstist. Nii et isegi kui valite investeerimispanganduse elukutse, seadke piir ja ärge töötage enne, kui kukute ja end kaotate. Elu on kallis. Vaadake investeerimispankuri elustiili.
Mida peaksite valima?
Ühtset kõigile sobivat valemit pole. Mõned on head teadlased, kuid paremate tehingute tegijad. Sa tead, mida sel juhul valida. Mõned on head läbirääkijad, kuid suurepärased numbritega; arvake ära, mida nad peaksid valima. Suurepärane olemine konkreetses asjas on hädavajalik, kuid olulisem on valmisolek töötada konkreetses valdkonnas.
- Kõik ei vali investeerimispanganduse elukutset, isegi kui selle hüvitamine ja ametikoht tunduvad tulusad. Kõik ei vali omakapitali uuringute analüütikute profiili, isegi kui on parem töö- ja eraelu tasakaal ning ruumi vabal ajal kasvada ja muudes asjades paremaks saada.
- Seega on see teie kõne investeerimispanganduse ja omakapitali uuringute vahel. Tunne turgu. Pealegi tunne ennast. Kui olete mõlemad need asjad teadnud, oleks lihtsam leida magus koht, kus saaksite kuuluda ja areneda. Ärge valige ühtegi karjääri lihtsalt sellepärast, et soovite rohkem raha või sädelevat glamuuri või paremat töö- ja eraelu tasakaalu. Valige midagi, sest teile meeldib see. Ja see oleks kindlasti õige valik.
