Hoiusesertifikaadi määratlus
Hoiustussertifikaat (CD) on panga välja antud rahaturuinstrument, et koguda raha teiselt rahaturult. See antakse välja kindlaks perioodiks kindla rahasumma eest fikseeritud intressimääraga. See on kokkulepe raha hoiustaja ja panga vahel.
CD antakse välja dematerialiseeritud kujul. Sissemakstud summat ei saa enne tähtaega välja võtta. Kui see võetakse hoiuse ajal välja, tuleb tasuda ennetähtaegse väljamaksmise trahv. Tähtaja saabumisel on põhisumma ja selle intressid tagasivõtmiseks saadaval ning hoiustaja peab otsustama toimingu tähtaegse summa suhtes.
Hoiusesertifikaadi (CD) tüübid
- # 1 - vedel või ilma trahvita CD - vedel CD võimaldab hoiustajal raha teenistuse ajal välja võtta ilma ennetähtaegse taganemise trahvi tasumata. See on piisavalt paindlik, et paigutada rahalised vahendid ühelt CD-lt enam tasustatavale CD-le. Likviidne hoiusesertifikaat maksab vähem intresse kui fikseeritud perioodi standard CD.
- # 2 - Bump-Up CD - Bump-Up CD annab eelise nagu vedel CD. Kui CD-de intressimäärad pärast CD ostmist tõusevad, annab Bump-up CD võimaluse minna üle kõrge huviga CD-le. Selle võimaluse kasutamiseks peab hoiustaja sama panka eelnevalt teavitama. Bump up CD maksab ka madalamat intressi võrreldes tavalise CD-ga
- # 3 - järk-järguline CD - järk-järguline CD töötab regulaarselt kavandatud intressimäära tõusuga, nii et hoiustajale ei maksta madalama intressimääraga, mis on fikseeritud CD avamise ajal. Intressimäära tõus võib toimuda kuue kuu, üheksa kuu või pikaajalise CD korral isegi ühe aastaga.
- # 4 - vahendatud CD - maaklerikontodel müüakse vahendatud hoiusesertifikaati. Seda CD-d saab osta erinevatest pankadest ja seda saab pangakonto avamise ja CD ostmise asemel ühes kohas hoida. See CD pakub paremaid hindu, kuid risk on selles tavalise CD-ga võrreldes suurem.
- # 5 - Jumbo CD - Jumbo CD-l on minimaalne saldo tavalisega võrreldes väga kõrge. Suure rahasumma parkimine on ohutu, kuna sama on kindlustatud FDIC-ga ja ka CD-l on intressimäärad kõrged.
Hoiustussertifikaadi (CD) omadused
- Abikõlblikkus - plaanipärased kommertspangad / finantsasutused saavad välja anda hoiusesertifikaadi. CD väljastab pank eraisikutele, investeerimisfondidele, usaldusfondidele, ettevõtetele jne.
- Tähtaeg - plaanipäraseid kommertspankasid väljastavad CD-sid ajavahemikuks 7 päeva kuni üks aasta. Finantsinstitutsioonide puhul on see periood vahemikus üks aasta kuni kolm aastat.
- Ülekantavus - füüsilises vormis olevaid CD-sid saab kinnitusega ja kohaletoimetamise teel üle kanda. CD-sid, mis on dematerialiseeritud kujul, saab üle anda nagu kõiki teisi dematerialiseeritud väärtpabereid.
- Laen CD vastu - CD -del ei ole lukustamisperioodi, mistõttu pangad nende vastu laenu ei anna. Pangad ei saa isegi enne tähtaega tagasi osta hoiusesertifikaate. Pangad peavad CD väljalaskehinnas arvestama seadusjärgse likviidsuse määra (SLR) ja sularahareservi määra (CRR).
Näidised hoiuste tõendamiseks
Allpool on toodud hoiusesertifikaadi (CD) näited:
Näide 1
Joe investeeris pangas 5000 dollarit CD-le fikseeritud intressimääraga 5% ja tähtajaga 5 aastat. CD tootlused ja tähtaja väärtus arvutatakse järgmiselt:
| Tagatisraha | ||
| Aasta | Summa | Huvi |
| 0 | 5000 | 0 |
| 1 | 5250 | 250 |
| 2 | 5513 | 263 |
| 3 | 5788 | 276 |
| 4 | 6078 | 289 |
| 5 | 6381 | 304 |
Seega on põhisumma 5000 dollarit ja lõpptähtaeg on 6381 dollarit. Viieaastase CD tootlus on 1381 dollarit.
Näide 2
Tom investeeris pangaga CD-le 10 000 dollarit fikseeritud intressimääraga 5% ja tähtajaga 5 aastat. Ta otsustab raha välja võtta enne tähtaja möödumist 3. aasta lõpus. Ennetähtaegse väljavõtmise karistus on 6 kuu intress.
| Tagatisraha | |||
| Aasta | Summa | Huvi | Varajane taganemistrahv |
| 0 | 10000 | 0 | |
| 1 | 10500 | 500 | |
| 2 | 11025 | 525 | |
| 3 | 11576 | 551 | 276 |
Sel juhul on investeeritud põhiosa 10 000 dollarit ja lõpptähtaeg 3. aasta lõpus on 11 576 dollarit. Perioodi kogutootlus on 1576 dollarit. Kuna Tom võtab raha välja enne tähtaega, peab ta maksma ennetähtaegse väljamaksmise trahvi 276 dollarit (6 kuu intress).
Deposiidisertifikaadi (CD) eelised
- CD-l on risk väiksem võrreldes teiste rahaturuinstrumentidega, nagu aktsiad, võlakirjad jne, kuna hoiustatud raha on pankuril turvaline.
- CD pakub sissemakstud summa eest paremat tootlust kui traditsioonilised sissemakseskeemid.
- Tähtajajärgsed võimalused antakse hoiustajale, et nad saaksid kasutada oma rahalisi vahendeid, näiteks CD ülekandmist uuele CD-le, raha ülekandmist selle panga teisele kontole või tähtajalise raha väljavõtmist, ja selle saab kanda teisele pangakontole või kontrollida raha eest saada.
Deposiidisertifikaadi (CD) puudused
- See ei ole likviidne vara, kuna rahalised vahendid on fikseeritud kindlaksmääratud tähtajaks ja hoiuse väljavõtmine enne tähtaega on võimalik ainult juhul, kui tasutakse ennetähtaegse väljamakse trahv.
- Selle tootlus on teatud aja jooksul väiksem kui aktsiad, võlakirjad jne.
- Intressimäär on fikseeritud ja ei varieeru vastavalt inflatsiooni / turustsenaariumile ning see ei mõjuta intressimäärade muutusi ametiajal.
Järeldus
CD on üks ohututest ja kõrge tasuvusega investeeringutest. Kui hoiustajal on piisavalt raha ja seda pole lähitulevikus vaja, siis saab sama investeerida CD-le, kuna see annab tavapärasest pangahoiustest kõrgemat intressi ja see on turvalisem võrreldes muu rahaturuga pillid. Blokeeritud raha saab välja võtta ka trahvi tasumisel.
Pangad väljastavad CD-d alles siis, kui hoiuste laekumine pangas väheneb, samas kui laenude ja laenude järele on suur nõudlus. CD-d maksavad pangale rohkem kui traditsioonilised hoiused, seega antakse neid välja ainult siis, kui turul on likviidsusprobleeme.
