Mis on rahavoogude aruanne?
Rahavoogude aruanne on finantsarvestuse aruanne, milles esitatakse üksikasjad ettevõtte teenitud raha ja väljavoolu kohta konkreetsel vaatlusalusel arvestusperioodil erinevatest tegevusaladest, st põhitegevusest, investeerimistegevusest ja finantseerimistegevusest konkreetse raamatupidamise jooksul periood.
See on üks kolmest peamisest finantsaruandest, mis aitab meil mõista sularaha voogu ettevõttes ja kuidas see on ettevõttes teatud perioodil sisse ja välja liikunud.
Rahavoogude aruande vorm
See on jagatud kolme kategooriasse -
- Põhitegevuse rahavoog - see näitab põhitegevusest tulenevat rahavoogu
- Investeerimistegevuse rahavoog - see tähistab ettevõttesse investeerimisega seotud rahavoogusid / väljavoolusid, sealhulgas põhivara ja seadmeid.
- Rahavoog finantstegevusest - see tähistab finantstegevusega seotud rahavoogusid / sissevoolu, sealhulgas võlg ja omakapital
# 1 - äritegevuse rahavoog
See on ettevõtte tegevusest tekkinud rahavoog. See rahavoog tekib ettevõtte peamistest tulude genereerimise tegevustest. Selle osa peamisteks komponentideks on võlgnevused ostjatele, varud, amortisatsioon ja võlad.
- Samsungi äritegevuse rahavood on mobiiltelefonide, telerite, külmikute ja muude elektrooniliste tegevusalade tootmise ja müügi rahavood, mis on tema põhitegevus, mitte aga investeeringute mõnest müügist saadav rahavoog.
- Sarnaselt on Coal India põhitegevuse rahavood söe tootmise ja müügi rahavood, mitte tema kontoris asuvate vanade arvutite müük.
Üldiselt peetakse puhaskasumit (kajastatakse kasumiaruandes) põhitegevuse rahavoogude peamiseks allikaks ning seda korrigeeritakse käibevara ja kohustuste, mitterahaliste kulude ning muude investeerimise ja finantseerimisega seotud kirjete muutustega. sellised tegevused nagu dividendid, võlakirjade intressid, varade müük ja ost, erakorralised tulud või kulud jne.
Vaatame nüüd Colgate'i rahavoogude (põhitegevuse) aruannet.
Colgate'i näide
allikas: Colgate SEC Filings
- Nagu ülaltoodud rahavoogude aruandest märgime, oli Colgate'i puhaskasum 2015. aastal 1 548 miljonit dollarit.
- Tegevuse rahavoog on võrreldes eelmiste perioodidega (2013 ja 2014) vähenenud.
- Pange tähele ka seda, et 2015. aastal lisati Venezuela raamatupidamise muutmise tasu 1084 miljonit dollarit.
# 2 - Rahavoog investeerimistegevusest
Investeeringute rahavoog tähistab ettevõtte pikaajaliste investeeringute, nagu investeeringud tütar- ja sidusettevõtetesse, põhivarad, põhivara, omandamise või võõrandamise rahavoogusid.
Kui Coca Cola kavatseb ehitada Indiasse villimistehase 10 miljoni dollari suuruse investeeringuga, on 10 miljoni dollari suurune sularaha väljavool investeerimistegevuse raha väljavool.
Colgate'i näide
allikas: Colgate SEC Filings
- Ülaltoodud rahavoogude aruande põhjal märgime, et 2015. aastal on raha väljavool -685 miljonit ja 2014. aastal -859 miljonit.
- Colgate'i investeering põhivarade ostmisse oli 2015. aastal -691 miljonit raha väljavool võrreldes 2014. aasta -757 miljoniga.
- Colgate teenis turustatavate väärtpaberite ja investeeringute müügist 599 miljonit dollarit.
- Colgate sai Vaikse ookeani lõunaosa pesupesemisvahendite müügist saadud tuludest 221 miljonit dollarit.
# 3 - Rahavoog finantseerimistegevusest
See näitab raha sissevoolu ja väljavoolu tehingutest finantseerimisettevõtetega, nagu näiteks pangad, aktsionärid ja korraldajad.
Mõned näited finantseerimistegevusest on:
- Laenude laekumine,
- Laekumised aktsiate emiteerimisest,
- Laenude tagasimaksmine,
- Aktsiate tagasiost
- Laenude ja laenude intressid
- Emiteeritud aktsiatelt makstud dividendid jne;
Võtame rahavoogude (finantseerimise) aruande. Ettevõte emiteeris aktsiaid 150 000 dollari väärtuses ja võttis pangalt 30 000 dollari eest laenu. Maksetud dividendid on 5000 dollarit makstud intressid 2000 dollarit.
- Laen sai 30 000 dollarit
- Aktsiate emiteerimine 1 50 000 dollarit
- Makstud dividendid (5000 dollarit)
- Makstud intressid (2000 dollarit)
Finantseerimise rahavood kokku = 1 73 000 dollarit
Colgate'i näide
allikas: Colgate SEC Filings
- Colgate võla põhisumma tagasimakse oli 2015. aastal -9 181 miljonit ja selle emiteeritud summa oli 9 602 miljonit dollarit
- Colgates on stabiilne dividendipoliitika. Nad maksid 2015. aastal -1 493 miljonit ja 2014. aastal -1446 miljonit.
- Osade tagasiostuprogrammi raames ostab Colgate regulaarsete ajavahemike tagant aktsiaid tagasi. 2015. aastal ostis Colgate 1551 miljoni dollari väärtuses aktsiaid.
Näited
allikas: ycharts
- Operatsioonide rahavoog - Google'i finantsjuht koosneb reklaamituludest, rakenduste müügist, rakendusesisestest ostudest, digitaalsetest ja riistvaratoodetest, litsentsimiskorrast ning Google'i pilveteenuste tasudest.
- Investeerimistegevuse rahavoog - see koosneb turustatavate väärtpaberite ostmisest, väärtpaberite laenamisega seotud makstud rahatagatistest ja omandamistega seotud kulutustest.
- Rahastamine finantseerimistegevusest - see hõlmas peamiselt võlakirjade emiteerimist, võlgade tagasimaksmist, aktsiakapitali tagasiostmist ja aktsiapõhiste auhindadega seotud netomakseid.
Amazon
allikas: ycharts
- Operatsioonide rahavoog - see koosneb tarbijate, müüjate, arendajate, ettevõtete ja sisuloojate klientidelt saadud sularahast, reklaamilepingutest ja kaubamärgiga krediitkaardilepingutest.
- Investeerimise rahavoog - koosneb sularahakapitali väljaminekutest, sealhulgas rendileandmise täiustustest, sisekasutuseks mõeldud tarkvara ja veebisaitide arenduskuludest, soetamise rahakuludest, investeeringutest teistesse ettevõtetesse ja intellektuaalomandi õigustesse ning turustatavate väärtpaberite ostmisest, müügist ja tähtaegadest.
- Rahavoog finantseerimistegevusest - koosneb pikaajaliste võlgade põhiosa tagasimaksest ning kapitali- ja kapitalirendiga seotud kohustustest.
Box Inc
allikas: ycharts
- Operatsioonide rahavoog - koosneb sularahas genereeritud vormist pilv sisuhalduse platvormil Software-as-a-Service (SaaS). Erinevalt kahest muust Amazoni ja Google'i näitest on Boxi operatsioonide rahavoogude aruanne aastate jooksul jätkuvate kahjumite tõttu nõrk.
- Investeerimistegevuse rahavoog - investeerimistegevuse rahavoog oli 2016. aastal - 7,57 miljonit dollarit võrreldes 2015. aasta - 80,86 miljoni dollariga. Selle põhjuseks oli peamiselt põhitegevuse kapitalikulude vähenemine.
- Rahastamine finantseerimistegevusest - finantseerimistegevuse rahakäive on näidanud muutuvat trendi. Aastal 2015 tuli Box välja oma IPO-ga ja seetõttu kasvas tema rahastamise rahavoog 2015. aastal 345,45 miljoni dollarini. Enne IPO-d finantseerisid Boxi omakapitali investorid.
